Opções stock trading wiki

Opções de negociação É essa a opção de negociação Wiki Editar Isso parece ser as opções de troca de wiki com o maior conteúdo até a data, exceto para a Wikipedia. Aqui está uma lista de wikis menores, mais velhos, abandonados ou vazios sobre negociação: qual o software de análise de opções que devo usar Editar O consenso parece estar começando com o software ThinkOrSwims (grátis por 1 mês de troca de papel sem ter que abrir uma conta). Veja este tópico EliteTrader em software de análise técnica de opções. Para usuários avançados, a TradeStation é uma escolha popular. X201C Em finanças, as opções são valores mobiliários que transmitem o direito, mas não a obrigação, de se envolver em um. X201C Oxford Futures, Inc é um corretor de commodities e uma empresa de corretagem de introdução. Em setembro de 2005. x201C Uma opção de venda (às vezes simplesmente chamada quotputquot) é um contrato financeiro entre duas partes, a. X201C Uma opção de compra é um contrato financeiro entre duas partes, o comprador e o vendedor desta. Páginas na categoria Opções TradingOptions Trading Esta é uma introdução à negociação de opções. Esta página se concentra em opções simples de baunilha, (coloca e chamadas) e deve servir como uma visão geral de como as opções são construídas, a terminologia das opções e a forma como as opções são obtidas. Outros artigos no Guia de Opções de investimento incluem. O que é uma opção Opções pode ser confuso porque eles adicionam outro nível de complexidade para investir. Eles também têm uma terminologia única que deve ser dominada para entender o que um contrato de opção particular representa. Talvez o mal-entendido mais comum para as novas opções, é a idéia de que nenhuma ação da mudança de segurança subjacente quando uma opção é escrita ou adquirida uma opção não é mais do que um contrato entre duas partes. As opções são um tipo de segurança financeira, como ações. Títulos e fundos mútuos. E pode ser comprado e vendido com a mesma facilidade que se compra e vende ações. As opções são conhecidas como investimentos de derivativos porque seu valor é derivado do valor do estoque subjacente (quando compra ou venda de opções sobre ações) ou commodity (quando compra ou venda de opções em futuros de commodities). Geralmente, as opções são usadas como uma ferramenta para fazer investimentos mais alavancados em títulos comuns. Como eles são menos dispendiosos do que o recurso subjacente, o retorno percentual relativo que pode ser alcançado através de opções é significativamente maior do que no solo subjacente. O gráfico abaixo mostra exatamente isso. Com o advento dos corretores on-line de baixa comissão oferecendo opções, está se tornando mais fácil investir em opções. Isso é bom para os investidores de varejo, pois permite que eles aproveitem os dois principais benefícios das opções de negociação: versatilidade para responder a qualquer situação de mercado e alavancagem. Também é uma situação potencialmente perigosa, uma vez que as opções, especialmente as opções individuais, geralmente trazem mais riscos do que a segurança subjacente e esse risco é ampliado quando os investidores não sabem como investir em opções adequadamente. O objetivo deste guia é educar os investidores sobre como as opções são preços e como usar opções para aumentar os objetivos de investimento atuais. Termos importantes da opção Exercitar a opção - Esta é a compra ou venda do ativo subjacente através do contrato de opção. Preço de greve ou exercício - Este é o preço fixo no contrato de opção em que o detentor (investidor) pode comprar ou vender o ativo subjacente (por exemplo, estoque). Data de validade - A data de vencimento da opção que a opção não existe após essa data. Tipos de opções de chamadas e colocações As chamadas e colocações são os dois tipos de opções simples de baunilha e as posições de opções mais avançadas são construídas usando uma combinação de chamadas e colocações. American vs European Existem também dois tipos de opções padrão de colocação e chamada, conhecidas como opções americanas e opções europeias. A diferença entre os dois não tem nada a ver com a geografia física, mas sim como e quando as opções podem ser exercidas. As opções americanas podem ser exercidas a qualquer momento antes da expiração do contrato da opção, enquanto as opções europeias só podem ser exercidas na data de validade. As opções negociadas publicamente em bolsas são quase sempre opções americanas, enquanto as opções que são negociadas em balcão são principalmente opções européias. Componentes de um Contrato de Opção Um Comprador e um Vendedor: O vendedor ou escritor de uma opção de compra é obrigado a vender ações do título subjacente se o comprador decidir exercer a opção. O vendedor ou escritor de uma opção de venda é obrigado a comprar as ações do título subjacente se o comprador decidir exercer a opção. Se o comprador optar por não exercer sua opção até a data de validade, nenhuma das partes mantém qualquer outra obrigação. Na maioria dos casos, um contrato de opção representa o direito de comprar ou vender 100 ações do título subjacente. As divisões de ações e as ações corporativas podem alterar o número de ações que representa um contrato de opção. Os compradores de chamadas são otimistas na segurança subjacente e possuir uma chamada é equivalente a ter uma posição longa no subjacente. Os vendedores de chamadas são neutros ou baixos na garantia subjacente e buscam lucrar com os compradores de chamadas premium. Os compradores de compra são baixos na segurança subjacente e possuir uma colocação é semelhante ao curto-circuito do subjacente. Os vendedores são neutros ou otimistas na garantia subjacente e novamente olham para lucrar com o prémio da opção. Um Ativo Subjacente: Todas as opções exigem algum outro ativo, cujo preço determina o retorno da opção. As opções são mais comumente escritas em ações de ações, mas também podem ser feitas para títulos e outros tipos de títulos. Preço da opção: Preço de exercício: o preço de exercício é o preço acordado no qual uma opção compradora pode comprar (no caso de uma opção de compra) ou vender (no caso de uma opção de venda) o título subjacente. Para opções simples de baunilha, o preço de exercício é uma parte fixa do contrato de opção e não muda durante a vida útil da opção. Quando uma opção é exercida, o que significa que o título subjacente é comprado ou vendido pela opção comprador, é exercido ao preço de exercício. Data de expiração: as opções são compradas ou vendidas por um determinado período de tempo e, portanto, têm uma data de validade. Após essa data, a opção comprador perde seu direito de comprar ou vender o estoque e o vendedor da opção é liberado de suas obrigações. Para opções sobre ações, o último dia de negociação é a terceira sexta-feira do mês e as opções expiram no terceiro sábado. Por exemplo, se alguém comprou as opções de compra de 08 de julho na IBM, o último dia de negociação para essas opções seria 18 de julho de 2008 e eles expiram em 19 de julho de 2008 Pagamentos de opção Para opções de colocação e chamada padrão, a recompensa para o titular da opção é relativamente simples. Note-se que, ao falar sobre recompensas de opções, é uma convenção ignorar o preço da opção e considerar apenas o montante de dinheiro que o detentor obtém por manter o contrato até o vencimento. Opções de chamada O titular de uma opção de compra só executará a opção se, no vencimento, o preço atual do ativo subjacente for superior ao preço de exercício. Se for esse o caso, o titular da compra pode comprar ações ao preço de exercício e vender ações ao preço de mercado, compensando a diferença como lucro. No caso de o preço de exercício ser superior ao preço do activo subjacente no momento do vencimento, a opção de compra é inútil - o titular preferiria comprar o activo ao preço de mercado actual e, portanto, não exerceria a opção. A remuneração de uma opção de compra de plain-vanilla no vencimento é, onde CT representa o valor da chamada no prazo de vencimento, T, K representa o preço de exercício e ST é o preço do estoque subjacente no tempo T. O gráfico abaixo mostra o Relação entre a recompensa de uma opção de compra e o preço do título subjacente no vencimento. Opções de venda O titular de uma opção de venda tem o direito (mas não a obrigação) de vender ações do ativo subjacente ao preço de exercício no vencimento. Como tal, só é rentável para o titular fazê-lo se eles podem vender as ações quando o preço de exercício for maior que o preço de mercado no vencimento. O valor de uma opção de venda no vencimento é, onde P T é o valor da opção de venda no tempo T, K é o preço de exercício e S T é o preço do ativo subjacente no vencimento. O gráfico abaixo mostra a relação entre a recompensa de uma opção de compra e o preço do título subjacente no vencimento. Preço de opção Um valor de opção e recompensa está diretamente relacionado ao preço e à volatilidade de um ativo subjacente, bem como fatores como a proximidade com a data de validade. As opções podem ser avaliadas usando diferentes métodos de avaliação, incluindo o popular modelo Black-Scholes, que usa muitas variáveis ​​para calcular o valor estimado de uma opção. Quando alguém compra 1 opção de compra em um estoque que expira em 1 ano, o valor da opção aumentará à medida que a segurança subjacente aumenta em valor. Ao mesmo tempo, a opção perderá lentamente o valor do tempo à medida que o tempo avança e a opção se aproxima da data de validade. A maioria das opções expira sem valor na vencimento porque eles estão fora do dinheiro. Uma opção de compra é considerada fora do dinheiro quando o preço do estoque subjacente está sendo negociado abaixo do preço de exercício da opção. Por outro lado, uma opção de venda é considerada fora do dinheiro quando o preço da ação subjacente está negociando acima do preço de exercício da opção. O preço de um contrato de opção particular consiste em valor intrínseco e valor de tempo. O valor intrínseco para uma opção de compra é o preço do título subjacente menos o preço de exercício. Como as opções de venda são o oposto das opções de compra, o valor intrínseco de uma opção de venda é o preço de exercício menos o preço do subjacente. O valor de tempo é o valor da opção premium que pode ser atribuído ao tempo restante até o vencimento e é simplesmente a opção premium menos o valor intrínseco. Os prémios de opção são determinados utilizando equações matemáticas complexas que levam em consideração o preço do título subjacente, preço de exercício, tempo de vencimento e, mais importante, volatilidade do título subjacente. Consulte a página de preços da opção para obter mais informações. Ignore a planilha. Acompanhe seus investimentos automaticamente. Wikinvest copy 2006, 2007, 2008, 2009, 2018, 2017. O uso deste site está sujeito aos Termos de Serviço expressos. Política de Privacidade. E isenção de responsabilidade. Ao continuar após esta página, você concorda em respeitar esses termos. 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Ao colocar um comércio de decaimento de Theta, você se importa de capturar a decadência do tempo da opção premium e tentar ficar neutro em termos de direção. Existem duas maneiras de configurar uma troca de opção: como um crédito (vendedor de opções) ou como um débito (comprador de opção). Os comerciantes profissionais raramente colocam um spread de débito, a menos que seja um espalhamento de borboleta. Em média, a maioria das opções expirará sem valor, o que sugere a vantagem a favor do vendedor de opções. Além disso, quando você fala com pessoas que são comerciantes de opções de sucesso, há muito poucos comerciantes bem sucedidos que têm negociado opções há mais de quatro anos e são compradores de opções como a principal estratégia de opções. Como comprador de opção, você pode passar por períodos de tempo quando você ganha dinheiro, mas não deve ser sua única estratégia. De vez em quando você obtém a configuração correta e você coloca um spread de débito, mas a maioria das vezes você deve estar olhando para spreads de crédito. Aumente seus lucros ao estar com o intermediário certo Salte para Aqui Ganhando Dinheiro Com o Tamanho da Posição Salte para Aqui Estratégias de Débito Salte para Aqui Memória - Se você não tem memória suficiente, então seus programas de negociação serão muito lentos. Mais fonte de energia - Uma fonte de energia forte é a base de um computador comercial forte. Mais Vídeo de Cartões Gráficos - Se você quer vários monitores, você precisará de uma boa placa gráfica, talvez mais do que uma. Mais discos rígidos - Os discos rígidos de estado sólido são indispensáveis ​​para um computador comercial moderno. Mais Velocidade na Internet - Sua conexão com a Internet é importante para que suas ordens sejam preenchidas rapidamente. Mais garantia - Você dependerá da sua garantia, tanto quanto dependa do seu computador de negociação. Mais impulsione seus lucros ao estar com o corretor correto O tamanho da conta que você terá determinará quais opções as estratégias funcionarão melhor para você e como você será rentável. Uma regra importante que irá afetá-lo se sua conta for inferior a 30.000 é a regra do Tradutor do Day Day por FINRA. Esta regra é muitas vezes estabelecida em diferentes pontos pelos corretores que a regra exige. A regra estabelece que 1) Se você estiver negociando em uma conta de margem. E 2) Você compra e vende uma determinada segurança no mesmo dia de negociação quatro ou mais vezes em cinco dias consecutivos, então você é um Tradutor de Dia Padrão e deve manter um saldo de mais de 25.000 ou sua conta será congelada de abrir novos cargos Por 90 dias. A maioria dos corretores ultrapassa os requisitos mínimos. Na TradeStation, é necessário ter pelo menos 30 mil, mas não é aplicado às contas de caixa. Com o TDAmeritrade, eles evitarão que você faça um comércio de dias, uma vez que você alcance três dias de trades em um limiar de cinco dias (veja as capturas de tela à esquerda). O que constitui um dia de negociação está aberto a alguma interpretação pelo seu corretor. Se você comprar a mesma opção em três negociações no mesmo dia, e vendê-los todos em um comércio (o que poderia ser simplesmente fazer um ajuste que leva vários negócios para realizar), que pode ser considerado comércio de 1 dia ou negócios de 3 dias. Se você comprar em um comércio e vender o cargo em 3 negociações: é considerado um comércio de 1 dia. O fechamento de uma posição para atender a uma chamada de margem ainda conta para os limites do dia de negociação se também foi comprado no mesmo dia. Em uma conta de caixa, se você fechar uma posição de estoque, então você precisa esperar três dias antes de reutilizar esses fundos ou você será uma aliança de uma violação gratuita. No caso de fechar um comércio de opções, a redução de poder de compra feita como parte do comércio pode ser reutilizada no mesmo dia, mas o valor das opções que foram fechadas não pode ser usado até o dia seguinte. Então, se você vendeu uma opção para 1 em uma propagação 5 e depois a comprou de volta para .50 então você não pode reutilizar essa 1 até amanhã, mas os outros 4 da propagação podem ser usados ​​no mesmo dia com muitos corretores. Se você tem uma conta de mais de 100.000 e você troca opções de stranglestraddle com freqüência, então você pode melhor usar um corretor que ofereça Margem de portfólio (Interactive Brokers amp TDAmeritrade). Interactive Brokers oferece margem de portfólio com quase nenhuma restrição de experiência. O TDAmeritrade terá restrições de experiência significativas para se qualificar para Margem de Carteira. Com a margem do portfólio, você pode obter até seis vezes mais poder de compra do que com a margem da conta regular quando você está negociando opções. A margem da carteira terá um benifit muito menor (ou nenhum benifit) com negociações de ações. Quanto você paga seu corretor em comissões de negociação é um grande negócio. A TradeStation é uma corretora de baixo custo com uma ótima plataforma de negociação. Com a TradeStation, um comerciante ativo típico pagará 4,99 - 6,99 para um comércio de ações ou opções, mas se você planeja fazer uso intensivo da margem (especialmente Margem de Carteira), os Interactivos corretores têm as taxas de margem mais baixas. Sua plataforma de negociação de opções pode ter características especiais que melhoram seu desempenho comercial (se você as usar). O ThinkOrSwim (TOS) pelo TDAmeritrade é usado por muitos comerciantes e oferece recursos especiais, como Porbability of Profit e Implied Volatility Rank (mais sobre isso mais tarde). A plataforma Dough para TDAmeritade (ver massa) é gratuita e oferece o melhor layout visual. A massa é melhor usada em conjunto com TOS também inclui um excesso do desvio padrão para probabilidade de lucro (POP). Com POP excessivamente na Massa, você pode colocar um comércio e saber a chance exata de ganhar dinheiro. O TradeStations Option Station Pro é uma excelente plataforma para comerciantes de opções e inclui probabilidade de ITMOTM (mesmo que POP, mas com palavras diferentes). Se você colocar muitas posições de opção, a TOS as classificará melhor do que qualquer plataforma para que você possa ver o que está acontecendo. Ganhar dinheiro com o tamanho da posição No final do ano você pode ter a maioria dos vencedores, mas ainda perder dinheiro. Ganhar dinheiro é uma combinação de porcentagem vencedora, tamanho médio do vencedor versus tamanho médio do perdedor, quanto você coloca e taxas do corretor. Você poderia ter uma média vencedora de 60 e ainda perder dinheiro se perder 3 em seu perdedor médio e fazer 2 em seu vencedor médio. Quanto você paga seu corretor é importante porque você deve pagar seu corretor na perda de negociações, bem como ganhar negócios para que os vencedores se tornem menores e os perdedores se tornem maiores. Se você apostar muito grande em seus negócios, então você não será lucrativo porque seus vencedores serão apenas uma maneira de voltar para o mesmo. Ralph Vance fez um experimento com 40 doutores em que eles apostaram 100 vezes em um jogo onde eles seriam garantidos para ganhar 60 do tempo. Começaram com 1.000. Se tivessem apostado exatamente 10 em cada rodada, teriam 1.000 restantes no final do teste. Se eles tivessem apostado a quantidade matematicamente ideal de 20, eles teriam tido 7,490. No entanto, apenas dois tiveram mais de 1.000 no final do teste. Estas eram pessoas inteligentes que pensavam que podiam fazê-lo usando seus instintos ao invés de calcular a resposta correta. Se você perder 20 de sua conta, então você precisa ganhar 25 lucros para recuperar sua conta onde você estava. Se você perder 25, então você precisa de 33 lucros, se perder 40, então você precisa de 67 lucros, e se perder 50, então você precisa de 100 lucros para voltar a ganhar dinheiro. Você só deve arriscar uma pequena porcentagem do seu portfólio, menos de 10, em qualquer comércio e à medida que sua conta cresce, você deve arriscar cada vez menos em qualquer comércio. Scott Tafel é o fundador e principal parceiro da Falcon Trading Systems: computadores para comerciantes. Ele é comerciante desde 1999. O Sr. Tafel passou 27 anos trabalhando no setor de energia nuclear, principalmente como um Operador de Reatores Nucleares.